המסחר בבורסת תל אביב ננעל באווירה חיובית מובהקת, המאופיינת בעליות שערים בכלל מדדי המניות המרכזיים, וזאת על רקע שילוב של התפתחויות בזירה המדינית המקומית לצד מגמות מקרו-כלכליות גלובליות ופרסום דוחות כספיים של חברות ענק בעולם. המשקיעים בשוק המקומי הגיבו באופטימיות זהירה להודעתו של נשיא ארצות הברית, דונלד טראמפ, בדבר הגעה להסכם היסטורי של מועצת השלום לעזה לפירוק מלא של ארגון חמאס ויתר הארגונים החמושים ברצועה מנשקם. אף על פי שקיימים עדיין פערים מהותיים בין הצדדים באשר לסדר הפעולות ומועדי יישום הצעדים, ובפרט התנגדות חמאס לפירוק נשק בטרם נסיגת כוחות, עצם ההכרזה סיפקה רוח גבית לשוק ההון הישראלי, אשר באה לידי ביטוי בצבע ירוק בוהק על גבי מסכי המסחר לאורך רוב שעות היום.

בחינת ביצועי המדדים המובילים באחוזת בית מצביעה על התחזקות משמעותית. מדד הדגל, ת"א 35, טיפס בשיעור של 1.32% וננעל ברמה של 4,149.50 נקודות. במקביל, מדד ת"א 125 הוסיף לערכו 1.25% וקבע את רמתו על 4,071.76 נקודות. סקטור הפיננסים המקומי הפגין עוצמה והוביל את המגמה החיובית. מדד ת"א בנקים-5 עלה ב-1.28% לרמה של 8,473.98 נקודות, כאשר מניות הבנקים הגדולים, פועלים ולאומי, רשמו עליות נאות של 1.54% ו-2.44% בהתאמה, ומזרחי טפחות התחזק ב-2.43%. מדד ת"א ביטוח ושירותים פיננסיים ריכז עניין רב אף הוא והציג תשואת יתר עם עלייה של 1.62% לרמה של 10,405.73 נקודות, מגמה שנתמכה בעליות שערים בקרב חברות הביטוח המובילות. גם סקטור הנדל"ן לא נותר מאחור, ומדד ת"א נדל"ן התחזק ב-1.21%.

מבין יתר המדדים הענפיים בתל אביב, בלט במיוחד מדד ת"א ביומד, אשר זינק בצורה חדה מעל לרף ה-2%, עם עלייה מרשימה של 3.15% לרמה של 135.86 נקודות. התחזקות זו משקפת עניין מחודש מצד משקיעים בחברות הפארמה והמכשור הרפואי. מנגד, ובהתאמה מושלמת למגמה החיובית בשוק המניות, מדד התנודתיות של הבורסה המקומית, VTA35, רשם ירידה חדה ביותר של 4.34% לרמה של 20.94 נקודות. ירידה כה משמעותית במדד הפחד המקומי מהווה אינדיקציה מובהקת לירידה ברמת החששות של הפעילים בשוק ולביטחון גובר ביציבות המחירים בטווח הקצר.

בזירת החברות המקומיות, מספר אירועים עסקיים ריכזו את תשומת לב המשקיעים והשפיעו על מחזורי המסחר. שותפות ניו-מד אנרג'י דיווחה על עסקת ענק במסגרתה חברת האנרגיה הגלובלית Shell חתמה על הסכם למכירת מלוא זכויותיה, בשיעור של 35%, במאגר הגז הטבעי אפרודיטה שבשטח קפריסין. הזכויות יימכרו לקבוצת MOL תמורת סכום שעשוי להגיע עד ל-720 מיליון דולר, מה שמשקף למאגר כולו שווי של למעלה משני מיליארד דולר. בעקבות השלמת העסקה, שעדיין כפופה לאישורים רגולטוריים, ניו-מד אנרג'י תמשיך להחזיק ב-30% מהמאגר לצידה של המפעילה שברון המחזיקה ב-35%. מניית ניו-מד אנרג'י הגיבה לדיווח בעליות שערים וסייעה לדחוף מעלה את סקטור האנרגיה.

אירוע נוסף שבלט בדיווחי החברות נוגע לחברת ההחזקות צור שמיר, אשר עדכנה את ציבור המשקיעים כי חברת הפינטק נימה שבבעלותה עשויה לספוג קנס כספי כבד של כ-28 מיליון שקלים מרשות התחרות. הרקע לקנס האפשרי נוגע להשקעות שקיבלה החברה בשנים 2020 ו-2021 מהבנקים דיסקונט והפועלים, מהלך שלטענת הרשות יצר "הסדר כובל" המעורר חששות תחרותיים. החברה מצידה הבהירה כי הטענות טרם הוצגו בפניה באופן רשמי וכי בכוונתה להציג השגות שעשויות להפחית את היקף העיצום הכספי.

בחינה של מניות ספציפיות שבלטו במסחר המקומי חושפת תנועות חדות במספר חברות. בצד החיובי, מניית ווישור גלובלטק הובילה את המגמה הירוקה עם קפיצה משמעותית של 5.71%. מניית רבוע נדלן זינקה ב-8.59%, מניית איביאי בית השקעות הוסיפה 4.98%, ומניית טאואר סמיקונדקטור התחזקה ב-4.41%. מנגד, היו גם מניות שרשמו ירידות שערים, אם כי במתינות יחסית. מניית אופקו הלת' איבדה 0.91% מערכה כתיקון לזינוק חד שרשמה קודם לכן. חברות האנרגיה הירוקה סבלו מיום חלש יותר, כאשר נופר אנרג'י ירדה ב-4.52% ואנלייט אנרגיה השילה 1.75%. גם מניית שטראוס רשמה יום שלילי עם ירידה של 2.98%.

בשוק מטבע החוץ התמונה הייתה מעורבת, כאשר בזירה המקומית המטבע הישראלי הפגין עוצמה מול המטבעות המובילים, בניגוד למגמה העולמית. שער הדולר מול השקל רשם ירידה של 0.15% ונקבע על רמה של 3.0523 שקלים. גם המטבע האירופי נחלש מול השקל, כאשר היורו איבד 0.4% ונסחר סביב 3.511 שקלים, והלירה שטרלינג ירדה ב-0.3% ל-4.105 שקלים. התחזקות השקל מתרחשת למרות שבעולם נרשמת מגמה הפוכה, במסגרתה מדד הדולר אינדקס, הבוחן את חוזקו של המטבע האמריקאי מול סל מטבעות מרכזיים, טיפס ב-0.3% לרמה של 99.99 נקודות. התחזקות הדולר בעולם נבעה בין היתר מהיחלשות היורו והפאונד, וכן מהתחזקותו מול הין היפני לרמה של 159.82 ין בעקבות החלטות הריבית באסיה.

הרוח הגבית למסחר בתל אביב הגיעה גם מעבר לים, שם המדדים המובילים בוול סטריט רשמו עליות שערים נאות. על פי הנתונים, מדד נאסד"ק 100 בלט במיוחד עם זינוק חד של 3.36% לרמה של 28,106.35 נקודות, תנועה המשקפת זרימת הון מאסיבית לסקטור הטכנולוגיה והשבבים. גם יתר המדדים המרכזיים בארצות הברית הפגינו עוצמה; מדד ה-S&P 500 התחזק ב-1.66% ל-7,437.63 נקודות, ומדד הדאו ג'ונס 30 עלה ב-1.19% ל-52,208.06 נקודות. שוק החוזים העתידיים המשיך לאותת על יציבות ומגמה חיובית גם בהמשך.

מוקד העניין המרכזי בוול סטריט בשלב טרום המסחר נסב סביב פרסום הדוחות הכספיים של ענקיות הטכנולוגיה, שיצרו תגובות קוטביות בקרב המשקיעים. מניית אמזון זינקה בכ-12.3% בעקבות דיווח על צמיחה חזקה מעל למצופה בשירותי הענן שלה ברבעון הקודם, נתון המעיד על המשך הביקוש לתשתיות דיגיטליות מתקדמות. מנגד, ענקית אחרת, חברת אפל, ספגה מכה וצנחה בכ-7.1% במסחר המוקדם. הירידה במניית אפל יוחסה למכירות חלשות מהצפוי בשוק הסיני האסטרטגי, וכן לאכזבה מנתוני ההכנסות בסקטור השירותים של החברה. בנוסף לדוחות, מנכ"ל טסלה, אילון מאסק, נאלץ להתערב ולהכחיש בתוקף דיווחים בעיתונות הכלכלית לפיהם החברה נערכת להפרדת פעילותה בסין לקראת מיזוג אפשרי עם חברת החלל שלו, ספייס אקס. מאסק דחה את הדיווחים מכל וכל וכינה אותם חדשות מזויפות לחלוטין.

בגזרת המקרו העולמית, אירועים כלכליים באירופה ובאסיה סיפקו מידע חיוני למתווי המדיניות המוניטרית. באירופה, נתוני האינפלציה השנתית בגוש היורו הצביעו על עלייה ל-2.9% בחודש יולי, בהתאם לתחזיות המוקדמות. עם זאת, אינפלציית הליבה עלתה ל-2.5%, נתון מעט גבוה מהצפי, כאשר מחירי האנרגיה בלטו עם קפיצה שנתית של 10% ומחירי השירותים עלו ב-3.3%. נתונים אלו צפויים להותיר לחץ על הבנק המרכזי האירופי בבואו לקבל החלטות לגבי המשך תוואי הריבית. בבריטניה, המסחר התנהל באופטימיות, ומדד הפוטסי הלונדוני אף שבר שיאים וחצה את רף ה-10,980 נקודות בשעות הבוקר. במקביל, באסיה, הבנק המרכזי של יפן החליט ברוב של שמונה מול אחד להותיר את שיעור הריבית ללא שינוי על 1%. עם זאת, הבנק פרסם אזהרה מפורשת לפיה אינפלציית הליבה במדינה עלולה לעלות מעל ליעד ה-2% החל מהמחצית השנייה של השנה הפיסקאלית 2026, איתות שעשוי להעיד על העלאות ריבית עתידיות.

שוק הסחורות והאנרגיה הגיב אף הוא להתפתחויות העולמיות והגיאופוליטיות. מחירו של נפט מסוג ברנט רשם עלייה של 1.12% ונסחר סביב 87.85 דולר לחבית. העלייה במחירי האנרגיה מתרחשת על רקע מתיחות מתמשכת במזרח התיכון ובזירות מסחר ימיות. דיווחים זרים מצביעים על כך שערב הסעודית נערכת למבצע צבאי נרחב, הכולל תמרון ימי ואפשרות למתקפה קרקעית בתימן נגד המורדים החות'ים, בניסיון לשבור את המצור על נתיבי שינוע הנפט בדרום ים סוף. מתיחות זו מצטרפת לדיווחים על כך שמשמרות המהפכה באיראן עצרו מכליות בדרך למצר הורמוז, מה שמגביר את החשש לשיבושים בשרשראות האספקה העולמיות. כמו כן, בוושינגטון בוחנים מחדש את הנוכחות הצבאית הקבועה בכווית נוכח האיומים האזוריים. אירועים אלו מספקים תזכורת למורכבות הזירה הגיאופוליטית ולפוטנציאל ההשפעה שלה על שוקי האנרגיה והכלכלה העולמית כולה. התמונה הכוללת העולה מיום מסחר זה מצביעה על שווקים המצליחים למצוא מנועי צמיחה ולהפגין חוסן יחסי, למרות סביבה גלובלית מרובת משתנים ואתגרים מדיניים וביטחוניים.