יום המסחר בבורסה לניירות ערך בתל אביב ננעל במגמה מעורבת, לאחר שעות פעילות תנודתיות במיוחד שהושפעו באופן ישיר מהתפתחויות גיאופוליטיות דרמטיות במזרח התיכון. השוק המקומי פתח את הבוקר בלחץ מכירות חריף ששלח את המדדים המובילים לנסיגה של מעל 1%, אולם לקראת שעות הנעילה נרשמה התאוששות הדרגתית והמדדים המרכזיים מחקו את מרבית הפסדיהם. תפנית זו התרחשה במקביל להתמתנות מסוימת של הסנטימנט השלילי בבורסות וול סטריט, לצד פרסום נתוני מאקרו מקומיים מעודדים מצד משרד האוצר. על פי הדיווח הרשמי, הגירעון התקציבי המצטבר של הממשלה ב-12 החודשים האחרונים ירד לרמה של 3.3% מהתוצר, נתון שהתקבל בסיפוק רב בקרב המשקיעים שכן הוא מאותת על צורך נמוך מהצפוי בגיוס הון ממשלתי במחצית השנייה של השנה. מדד ת"א 35 ננעל בסיום הפעילות ביציבות כמעט מוחלטת עם עלייה מזערית של 0.03% ברמה של 4,087.17 נקודות, בעוד מדד ת"א 125 השיל 0.25% מערכו.

הגורם המרכזי שהעיב על השווקים הפיננסיים בארץ ובעולם היה חזרתו של המתח הביטחוני לחזית, בעקבות תקיפה לילית של כוחות צבא ארצות הברית באיראן בתגובה לפגיעה באוניות מסחריות במצר הורמוז, וביטול ההקלות שניתנו לטהרן במסגרת מזכר ההבנות. הצהרותיו של הנשיא דונלד טראמפ, לפיהן מבחינתו הפסקת האש הסתיימה, שלחו גלי הדף מיידיים לאפיקי המסחר השונים. ההשפעה המיידית והחריפה ביותר נרשמה בשוק האנרגיה העולמי, כאשר החוזים העתידיים על נפט מסוג ברנט זינקו ב-7.62% ונקבעו על רמה של 79.81 דולר לחבית, על רקע החשש הגובר מחסימה מחודשת ומתמשכת של נתיבי השיט המרכזיים במפרץ הפרסי. זינוק זה החריף את הלחץ על מדדי המניות הכלליים בחו"ל, אך מנגד העניק דחיפה למניות מגזר האנרגיה המסורתי.

בזירת המסחר המקומית בלט לחיוב מדד ת"א בנקים-5, אשר הפגין חוסן יוצא דופן לאורך כל היום וסגר בעלייה של 1.38% ברמה של 8,161.18 נקודות, בניגוד מוחלט למגמה הכללית באחוזת בית. את המהפך בסקטור הובילו הבנקים הגדולים, כאשר מזרחי טפחות טיפס ב-3% והבנק הבינלאומי הוביל את המדד עם עלייה של 3% בראש ת"א 35. לעומתם, מדד ת"א-ביטוח ושירותים פיננסיים נסוג ב-1.70% לרמה של 10,299.98 נקודות, כשהוא מושפע לרעה מהסנטימנט השלילי הכללי ומלחצי מימוש במניית הראל שאיבדה 4% מערכה בתחתית המדד. יחד עם זאת, חברת הביטוח מגדל ריכזה עניין לאחר שהודיעה על עסקת ענק במסגרתה תשקיע מיליארד שקל בחברת חוות השרתים האמריקאית אדג'קונקס, מהלך המכפיל את החזקותיה בתחום תשתיות הטכנולוגיה.

חולשה ניכרת נרשמה גם במגזר הנדל"ן, כאשר מניות הבנייה וההתחדשות העירונית ספגו ירידות שערים. חברת אאורה ריכזה תשומת לב שלילית רבה ומנייתה נחתכה ב-4.8% לאחר שדיווחה על ירידה של כ-6% במכירות הדירות שלה במהלך המחצית הראשונה של שנת 2026 בהשוואה למחצית המקבילה אשתקד. בזירה הטכנולוגית המקומית נרשמה יציבות עם נטייה חיובית שערורייתית במדד ת"א טכנולוגיה שהוסיף 0.02%, כאשר מניות השבבים הדואליות ובראשן קמטק, שעלתה ב-4.5%, תמכו במדד ומחקו את הירידות שנרשמו בפתח יום המסחר. מנגד, חברת נאייקס איבדה 5.3% מערכה בעקבות דיווח רשמי על אירוע סייבר וחשש לדליפת מידע בחשבון ענן של אחת מחברות הבת שלה. אירוע תאגידי נוסף שנרשם נגע לחברת איי.אי.אס, שמנייתה זינקה על רקע החלטת הממשלה לקדם את תוכנית הפיתוח הרב-שנתית של פרויקט "איירפארק" באזור אילת.

שוק מטבע החוץ המקומי המשיך לשקף את עליית פרמיית הסיכון של המשק. השקל המשיך לאבד גובה בהמשך למגמה השלילית של הימים האחרונים, אשר נגרמה בעקבות שילוב של הפחתת הריבית של בנק ישראל ל-3.5% ורכישות המט"ח האגרסיביות שביצע הבנק המרכזי. במסחר הרציף נקבע שער הדולר ברמה של 3.0401 שקלים, לאחר שמוקדם יותר הגיע לשיא יומי של 3.0570 שקלים מול המטבע המקומי.

התנודתיות בארץ הושפעה באופן הדוק מהמתרחש מעבר לים, שם בורסות וול סטריט פתחו את יום המסחר בירידות שערים, בעיקר בהובלת מדד הדאו ג'ונס 30 שנסוג ב-1.24% לרמה של 52,270.30 נקודות. מדד ה-S&P 500 השיל 0.62% מערכו, ואילו מדד הנאסד"ק 100 הציג חוסן יחסי עם ירידה מתונה של 0.34% ברמה של 29,075.04 נקודות. לחצי המכירות בניו יורק הוחמרו בשל העלייה בתשואות האג"ח הממשלתיות, המגדילות את הימורי הפעילים על הצורך בהעלאת ריבית בהמשך השנה, כאשר המשקיעים ממתינים בדריכות רבה לפרסום פרוטוקול ישיבת הפד האחרונה. בזירת המסחר בנכסים דיגיטליים נרשמה חולשה, ומטבע הביטקוין השיל מערכו 2.56% ונקבע ברמה של 61,934.10 דולר. מנהלי התיקים בשווקים הבינלאומיים ממשיכים לגלות זהירות רבה, תוך התאמת החזקותיהם בין מניות הצריכה שעלולות להיפגע מהתייקרות התשומות לבין מניות האנרגיה והשבבים שממשיכות לרכז עניין רב.