בהמשך לפוסט המציג את 10 האחזקות הגדולות באג"ח סחירות של הקרן בישראל בסוף 2014 והרכב ההחזקות בסוף הרבעון הראשון של 2015 מוצג להלן הרכב ההחזקות בתום החציון הראשון של 2015 .

ברבעון החולף חלו מספר שינויים -

יצאו מהרשימה:

• כלכלית [BstockB="726018"] ירושלים [/BstockB] - כפי שכתבתי בפוסט בתום הרבעון הקודם - ההזדמנות בכלכלית הסתיימה בעקבות ההתאוששות מהפניקה סביב רוסיה
• אפריקה נכסים - אג"ח [BstockB="611012"] אפריקה [/BstockB] השקעות הפך לאטרקטיבי יותר
• סקיילקס - ירידה בשווי

נכנסו:

• סקורפיו וסאני הנמצאים בתיק ללא שינוי הנובע ממסחר
• מירלנד - רכישה חדשה

שינויים בהחזקה

• לוי - בעקבות העליה בתשואות האג"ח לא השקעתי חזרה את הפדיונות ולכן חלה ירידה 20% בשיעור ההחזקה. כוונתי להמשיך ולהחזיק את אג"חי לוי עד שהתשואה תגיע לרמות [BstockB="351015"] חד [/BstockB] סיפרתיות . במקביל יש לי החזקה קטנה גם במניה.
• אידיבי פיתוח - העליה בתשואות לצד מאבק השליטה יצרו לדעתי הזדמנות
• אפריקה השקעות - חזרתי לאג"ח בעקבות העלייה בתשואות , כאשר במקביל סגרתי הפוזיציה במניות [BstockB="1091354"] [BstockB="611012"] אפריקה [/BstockB] נכסים.[/BstockB]

במבט קדימה אינני רואה שינויים משמעותיים בתיק. אני מקווה כי יישום ההסדר [BstockB="756015"] בפטרוכימיים [/BstockB] יעלה את ערך ההחזקות באג"ח ו" שיומר לאג"ח חדש ובמידה ותשואות [BstockB="611012"] אפריקה [/BstockB] ופיתוח ימשיכו להיות גבוהות, יש סיכוי סביר שפדיונות ינותבו להגדלת ההחזקה בהם.

להלן פרוט ההחזקות, אחוזי ההחזקה מבטאים את החלק היחסי של כל אג"ח מסה"כ ההחזקות ב 10 האג"חים הגדולים:

מאוד מעניינן, תודה על העדכון.
למה אבל מרילנד נכנסה לתיק?

טיבי תודה על העדכון
אודה לך אם תפרט איזה אגח מכל חברה אתה רוכש (א ב או ג ... )
או אולי זה לא משנה כי בסיכון כזה כולם כבר חבוטות
אייל