פורסם ע"י: @%d7%9e%d7%a8%d7%93%d7%9b%d7%99-%d7%99%d7%a9%d7%a8%d7%90%d7%9c

↑

אני לא מבין באיזה תרחיש אני מפסיד אם אני כותב אופציות עמוקות בתוך הכסף גם קול וגם פוט.
נניח כתיבת פוט1200 וכתיבת קול 1060.
הרי אני בכל תרחיש מרוויח את הפרמיה. לא??8-|

ערב טוב,

באופציות אין דבר כזה "בכל תרחיש מרווחים" אם היה כזה הארבטראג"ים היו מעלימים אותו.

זו הסימלוציה:

http://www.zerosum.co.il/Users/1141/Positions/Show/29173

אתה מפסיד מעל 1209 ומתחת 1051.

אלו מחירים לא ראלים של נעילה.

אלו אופציות שאינם סחירות, העבודה שם שונה בתכלית השינוי מאשר באופציות באזור הכסף או הנגדיות.

בהצלחה.

מרדכי. במקרה של כתיבת CALL 1060 ספטמבר במחיר סגירה של יום חמישי יהיה לך תקבול של 7776 שח .ובכתיבה שלPUT 1200 יהיה תקבול של 6280 שח ביחד יהיה לך תקבול של 14056 שח. כל פקיעה בין 1060 ל-1200 תחייב אותך להחזיר סכום של 14000 שח כך שהרווח שלך יהיה 56 שח בקיזוז עמלות כמובן. פקיעה מתחת ל-1060 או מעל 1200 דבר שלא נראה סביר לחלוטין תגרום לך להפסד בהתאם לרמת הפקיעה בפועל. מקווה שהייתי לך לעזר.

רק אוסיף כי פקיעה מתחת ל 1060 או מעל 1200 באוקטובר בהחלט אפשרית. באחוזים לא מדובר
על מקרה חסר תקדים, ולא הייתי שולל אפשרות שכזו.